หุ้น Seagate Technology ร่วงลง -15% ขณะที่ Western Digital ปรับตัวลง -13% หลังมีรายงานว่า Toshiba มีแผนเพิ่มกำลังการผลิตฮาร์ดดิสก์ไดรฟ์ (HDD) อย่างมีนัยสำคัญ เพื่อรองรับความต้องการที่เพิ่มขึ้นจากศูนย์ข้อมูล AI

ตามรายงานของ Nikkei ระบุว่า Toshiba มีแผนลงทุนประมาณ 60,000 ล้านเยน หรือ 13,000 ล้านบาท เพื่อเพิ่มกำลังการผลิต HDD เป็น 2 เท่าภายในปีงบประมาณ 2027

โดยการขยายกำลังการผลิตจะเน้นไปที่โรงงานของบริษัทในประเทศฟิลิปปินส์ และมีเป้าหมายเพื่อรองรับความต้องการพื้นที่จัดเก็บข้อมูลที่เพิ่มขึ้นจากโครงสร้างพื้นฐาน AI

ตลาด HDD ปัจจุบันถูกครองโดยบริษัท 3 ราย ได้แก่ Seagate, Western Digital และ Toshiba

ปัจจุบัน Toshiba มีส่วนแบ่งตลาดเมื่อวัดจากกำลังความจุของ HDD อยู่ที่มากกว่า 10% เล็กน้อย แต่บริษัทตั้งเป้าหมายระยะกลาง ที่จะเพิ่มส่วนแบ่งตลาดขึ้นเป็น 30%

แผนขยายกำลังการผลิตดังกล่าวทำให้เกิดความกังวลว่า การแข่งขันในตลาด HDD ซึ่งมีผู้เล่นรายใหญ่เพียงไม่กี่รายอยู่แล้ว อาจรุนแรงขึ้น

ซึ่งอาจสร้างแรงกดดันต่อ Seagate และ Western Digital ทั้งส่วนแบ่งตลาดและระดับราคาสินค้า

การปรับตัวลงของหุ้นในครั้งนี้ยังเกิดขึ้นหลังจากหุ้นทั้งสองบริษัทปรับตัวขึ้นอย่างร้อนแรงในปีนี้ ทำให้มีความเสี่ยงที่จะเกิดแรงขายทำกำไร เมื่อมีสัญญาณว่าการแข่งขันกำลังเพิ่มสูงขึ้น

อย่างไรก็ตาม Asiya Merchant นักวิเคราะห์จาก Citi มองว่าตลาดอาจกำลังประเมินผลกระทบจากแผนขยายกำลังการผลิตของ Toshiba สูงเกินไป

เหตุผลคือ แตกต่างจาก Seagate และ Western Digital ตรงที่ Toshiba พึ่งพาซัปพลายเออร์ภายนอก สำหรับชิ้นส่วนสำคัญบางประเภท เช่น แผ่นบันทึกข้อมูล (media) และหัวอ่าน-เขียนข้อมูล (heads)

ดังนั้น ซัปพลายเออร์เหล่านี้ก็จำเป็นต้องเพิ่มกำลังการผลิตอย่างมีนัยสำคัญเช่นกัน หาก Toshiba ต้องการเพิ่มกำลังการผลิต HDD เป็น 2 เท่า ซึ่งอาจเป็นข้อจำกัดว่า ท้ายที่สุดแล้วกำลังการผลิตเพิ่มเติมที่จะเข้าสู่ตลาดจริง จะมีมากน้อยเพียงใด

ด้าน SanDisk ซึ่งเป็นอีกบริษัทที่มีธุรกิจเกี่ยวข้องกับตลาดจัดเก็บข้อมูล ปรับตัวลงประมาณ -3% หลังมีรายงานดังกล่าวออกมา